پروفایل‌های کارگزاری (Broker profiles)
آوریل 3, 2025ساخت خودکار پورتفوی (Automatic Portfolio Construction)
آوریل 3, 2025
هدف اصلی آن این است که به شما امکان دهد یک پورتفولیو از استراتژی‌های مختلف را شبیه‌سازی کنید تا ترکیب بهینهای از پورتفولیو را برای بهترین نتایج پیدا کنید.به عبارت دیگر – این ویژگی به این مشکل واقعی معاملهگران پاسخ می‌دهد:
فرض کنید شما یک حساب کارگزاری با ۱۰,۰۰۰ دلار (یا ۳۰,۰۰۰ یا ۱۰۰,۰۰۰ دلار) دارید و مجموعه‌ای از استراتژی‌های مختلف در اختیار شماست.
کدام استراتژی‌ها و با چه وزنی باید معامله شوند تا بهترین نتایج حاصل شود؟
تفاوت بین Portfolio Composer و Portfolio Master چیست؟
این دو از نظر عملکرد مشابه هستند، اما یکسان نیستند.
ماژول قدیمی‌تر Portfolio Master نیز می‌تواند پورتفولیو را شبیه‌سازی کرده و ترکیب «بهینه» پورتفولیو را از استراتژی‌های منبع ایجاد کند، با استفاده از روش‌های جستجوی جامع یا ژنتیکی که به سادگی استراتژی‌های منبع را به یک پورتفولیو ترکیب کرده و نتایج را رتبه‌بندی می‌کند.
اما چیزی که Portfolio Composer را متمایز می‌کند این است که نه تنها ترکیب پورتفولیو (کدام استراتژی‌ها باید در پورتفولیو گنجانده شوند) را شبیه‌سازی می‌کند، بلکه وزن آن‌ها – چه مقدار سرمایه به هر استراتژی اختصاص داده شود را نیز برای نتایج بهینه پورتفولیو محاسبه می‌کند.
این ماژول اندازه موقعیت را بر اساس وزن داده شده به استراتژی بازمحاسبه می‌کند.
به عنوان مثال، می‌تواند به شما بگوید که استراتژی A را با دو برابر ریسک و استراتژی B را با نصف ریسک نسبت به مدیریت سرمایه اولیه معامله کنید.
Portfolio Composer با در نظر گرفتن Stockpicker و استراتژی‌های سهام ایجاد شده است، اما می‌توان از آن برای دارایی‌های دیگر نیز استفاده کرد.
چگونه از Portfolio Composer استفاده کنیم؟
این کار ساده است – به ماژول Portfolio Composer در SQX بروید و استراتژی‌هایی را که برای پورتفولیو در نظر دارید، در پنل سمت چپ بارگذاری کنید.
سپس می‌توانید انتخاب کنید که کدام استراتژی‌ها را با چه وزنی در پورتفولیو ترکیب کنید.
وزن به Composer می‌گوید که چگونه اندازه موقعیت را برای استراتژی بازمحاسبه کند.
اگر وزن=۱۰۰٪ باشد، به این معنی است که استراتژی با مدیریت سرمایه اولیه معامله می‌کند.
اگر وزن=۲۰۰٪ باشد، با دو برابر مدیریت سرمایه اولیه معامله می‌کند.
اگر وزن=۵۰٪ باشد، با نصف مدیریت سرمایه معامله می‌کند.
مثال‌های واقعی:
- شما استراتژی A با مدیریت سرمایه: ریسک ۱۰٪ از حساب دارید. اگر از وزن=۱۰۰٪ استفاده کنید، ۱۰٪ از حساب را ریسک می‌کند.
اگر از وزن=۲۰۰٪ استفاده کنید، ۲×۱۰٪= ۲۰٪ از حساب را در هر معامله ریسک می‌کند.
اگر از وزن=۲۵۰٪ استفاده کنید، ۲.۵×۱۰٪= ۲۵٪ از حساب را در هر معامله ریسک می‌کند. - شما استراتژی A با مدیریت سرمایه: ریسک ۱,۰۰۰ دلار در هر سفارش دارید. اگر از وزن=۱۰۰٪ استفاده کنید، ۱دلار را ریسک می‌کند.
اگر از وزن=۲۰۰٪ استفاده کنید، ۲×۱,۰۰۰ دلار = ۲,۰۰۰ دلار ریسک می‌کند.
اگر از وزن=۲۵۰٪ استفاده کنید، ۲.۵×۱,۰۰۰ دلار = ۲,۵۰۰ دلار در هر معامله ریسک خواهد شد.
بازمحاسبه اندازه پوزیشن بر اساس وزن تنها بخشی از کاری است که در شبیه‌سازی Portfolio Composer انجام می‌شود.
همچنین تنظیمات پورتفولیو مانند موجودی حساب و لوریج (اهرم) شما را نیز در نظر می‌گیرد.
برای مثال، اگر شما یک حساب معاملاتی با موجودی ۱۰,۰۰۰ دلار و لوریج ۲ داشته باشید، می‌توانید به طور مؤثر با ۲۰,۰۰۰ دلار معامله کنید.
مهم‌تر از همه، Portfolio Composer همچنین موجودی آزاد (Free Margin) را در شبیه‌سازی پورتفولیو در نظر می‌گیرد.
هر روز که معاملات جدیدی در حال باز شدن هستند، فقط تا زمانی سفارش جدید باز می‌شود که حساب شما موجودی آزاد کافی داشته باشد.
اگر وزن‌های بالاتری انتخاب کرده باشید – به این معنی که استراتژی شما با حجم بزرگ‌تری معامله خواهد کرد – ممکن است در برخی روزها قادر به باز کردن سفارش نباشد زیرا حساب شما در آن روز خاص موجودی آزاد کافی ندارد.
در این صورت استراتژی در آن روز سفارش جدیدی باز نمی‌کند و نوبت به استراتژی بعدی در پورتفولیو می‌رسد.
نتایج شبیه‌سازی پورتفولیو
پس از آنکه استراتژی‌ها و وزن‌های آن‌ها را انتخاب کردید، روی دکمه Recompute portfolio کلیک کنید تا پورتفولیوی جدید شبیه‌سازی شود.
جزئیات پورتفولیوی جدید در پنل سمت راست نمایش داده می‌شود – شما می‌توانید نمای کلی (Overview)، لیست معاملات (List of Trades) و نمودار سود/زیان (Equity Chart) را ببینید.
همچنین یک لاگ ویژه به نام PortfolioComposer Log وجود دارد که اقدامات دقیق Composer را برای هر روز نشان می‌دهد – اینکه کدام سفارشات را گرفته، اندازه معاملات را چگونه تغییر داده، و کدام سفارشات به دلیل کمبود موجودی آزاد رد شده‌اند.